本周大盘风云突变，大盘连续三天大跌，很多个股跌幅巨大，但是以军工、创投、农业等为代表的主题投资却大放光彩，逆市大涨。
本周沪指下跌5.55％，而创投概念股代表大众公用 （600635 行情,资料,评论,搜索）上涨4％，军工股代表航天晨光(600501大涨11％，农业股代表新赛股份 （600540 行情,资料,评论,搜索）大涨22.6％。
从盘面看，资金流入这几个板块很明显，短期内退潮的可能性不大。
军工股 逆市创新高
“公司控股股东中国航空科技工业公司正在就重大事项与相关部门协商，并涉及公司，公司股票自1月17日起停牌。”本周三东安动力 （600178 行情,资料,评论,搜索）突然公告停牌，为军工企业整合的预期，又点了一把火！
如航天长峰 （600855 行情,资料,评论,搜索）本周上涨8.44％，航天晨光本周上涨10.99％，航天科技 （000901 行情,资料,评论,搜索）更是创出了近年来18.28元的新高。而上证指数本周的跌幅高达5.55％，军工股的强劲势头由此可见一斑！
看好理由
整合预期带来想象空间
去年11月，《军工企业股份制改造实施暂行办法》和《中介机构参与军工企事业单位改制上市管理暂行规定》两个文件出台，首次涉及到了政府鼓励境内资本以及有条件地允许外资参与军工企业改制，尤其是允许国有控股的境内上市公司可以对国有控股的军工企业实施整体或部分收购、重组。由此，军工企业保密不能上市的政策瓶颈被打破，军工资产注入上市公司和军工企业整体上市的想象空间被打开。去年年末，管理层关于利用一切条件打造中国自己的大飞机的指示，又为中航一集团和二集团可能进行的整合带来了极大想象空间。
东方证券分析师陈刚认为，军工行业是最不受宏观调控影响的行业，也是最具资产注入前景的行业，在这两条投资主线的推动下，军工板块蕴藏着巨大的投资机会。
而业内人士也普遍认为，随着相关政策的出台，优质军工资产将真正注入到上市公司中，军工类上市公司的业绩将有望大幅增长，这表明2008年军工行业的投资机会将很大。
操作策略
关注核心上市公司
去年以来，军工类个股的表现相当不错，涨幅也相当可观。近期，随着整合预期的进一步加强，军工行业的投资价值再次得到了市场的重点关注。那么对于这一板块该如何操作呢？
民族证券分析师认为，应该重点关注军工集团下属的核心上市公司，由于这些公司现有业绩好，市场认知度高，一方面在未来的资产整合中处于核心的位置，另一方面也具有较高的安全边际，因此可以进行重点配置，比如西飞国际 （000768 行情,资料,评论,搜索）、火箭股份 （600879 行情,资料,评论,搜索）、航天信息 （600271 行情,资料,评论,搜索）等。而目前业绩较差的公司，如昌河股份 （600372 行情,资料,评论,搜索）、航天科技等，由于连续亏损，大股东不会放弃它们不管，因此，重组预期也值得期待。 |
