国金证券 朱亮

　　事件：公司昨日公告称，公司间接参股的ExcelStorGroup、ExcelStorHoldigs和公司控股股东长城科技及其控股子公司深圳易拓、易拓长城同时与美国上市公司IOM订立协议，ExcelStorGroup、长城科技及Excel－StorHoldigs拟将持有的深圳易拓和易拓长城全部的股权转让给IOM，置换取得IOM向ExcelStorGroup和长城科技发行的新股及5万美元现金。股份整合后，长城开发将通过ExcelStorGroup间接持有IOM7.67%的股份。

　　评论：此次股权转让最终实现了易拓的海外上市。通过在美国上市，一方面可扩大易拓在全球硬盘领域的知名度；另一方面，今后通过增发、收购等动作也将加快易拓硬盘业务的成长。易拓的做大做强，间接地扩大了

长城开发的发展空间。我们维持“买入”建议。